Analis Pengaruh Struktur Kepemilihan dan Tata Kelola Perusahaan Terhadap Kinerja Bank yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (2009-2013)

JULIE RAHMAWATI, I Wayan Nuka Lantara

2015 | Tesis | S2 Manajemen

Penelitian ini bertujuan untuk menguji perbedaan kinerja antara kelompok bank dengan kepemilikan asing, bank dengan kepemilikan pemerintah dan bank dengan kepemilikan domestik, untuk menguji pengaruh struktur kepemilikan terhadap kinerja bank, dan untuk menguji pengaruh tata kelola perusahaan terhadap kinerja bank. Variabel independen yang digunakan dalam penelitian ini adalah konsentrasi kepemilikan, kepemilikan asing, kepemilikan institusional, kepemilikan pemerintah dan nilai dari self assessment atas penerapan tata kelola bank umum di Indonesia atau skor good corporate governance. Variabel dependen yang dipakai dalam penelitian ini return on asset (ROA), Return on Equity (ROE), dan Net Interest Margin (NIM). Variabel kontrol yang digunakan yaitu total aset bank, beban operasional bank dibandingkan dengan pendapatan operasional (BOPO), Non Performing Loan (NPL), dan Loan to Deposit Ratio (LDR). Sampel dalam penelitian ini adalah bank yang terdaftar pada Bursa Efek Indonesia hingga tahun 2013. Pengambilan sampel penelitian dilakukan dengan metoda purposive sampling sesuai dengan kriteria yang telah ditentukan pada penelitian ini. Sedangkan data yang digunakan diperoleh dari Annual Report Bank dan Laporan GCG Bank untuk periode 2009-2013. Berdasarkan hasil seleksi jumlah sampel yang memenuhi kriteria adalah sebanyak 25 bank. Penelitian ini menggunakan uji One Way Anova, Kruskal Wallis dan Regresi Data Panel untuk menganalisis data. Hasil penelitian menunjukkan kinerja bank dengan kepemilikan asing tidak lebih baik daripada kinerja bank dengan kepemilikan pemerintah dan domestik. Penelitian ini menemukan bahwa rata-rata kinerja bank dengan kepemilikan pemerintah lebih baik dibandingkan dengan kelompok kepemilikan asing dan domestik. Penelitian ini memberikan bukti empiris bahwa konsentrasi kepemilikan, kepemilikan asing dan tata kelola perusahaan tidak mempengaruhi kinerja bank di Indonesia. Kepemilikan institusional berpengaruh terhadap kinerja NIM namun tidak berpengaruh terhadap ROA dan ROE. Kepemilikan pemerintah terbukti mempengaruhi ROA dan ROE, namun tidak mempengaruhi NIM. Kata Kunci: Struktur Kepemilikan, Tata Kelola Perusahaan, Kinerja, Konflik Keagenan,

This study aimed to examine that there is a differences on performance between groups of banks with foreign ownership, banks with government ownership and banks with domestic ownership. Futhermore this study also aims to prove the effect of ownership structure and corporate governance on the performance of the bank. Independent variables used in this study are the concentration of ownership, foreign ownership, institutional ownership, government ownership and bank's score of good corporate governance. The dependent variable used in this study are return on assets (ROA), return on Equity (ROE), and net interest margin (NIM). Control variables used are the ltal asset of the bank, bank operationg expenses compared to operating income (ROA), NonPerforming Loan (NPL) and loan to deposit ratio (LDR). The sample in this study are listed banks on the Indonesia Stock Exchange until 2013. While the data used were obtained from the Annual Report of Bank and Bank's GCG Report for 2009-2013. The number of samples that meet the selection criteria are 25 banks. This study using One Way Anova, Kruskal Wallis and Panel Data Regression to analyze the data. The results of this study prove that the performance of banks with foreign ownership is not better than the performance of banks with government ownership and domestic. This study found that the average performance of banks with government ownership is better than the group of foreign and domestic ownership. This study provides empirical evidence that the concentration of ownership, foreign ownership and corporate governance does not affect the performance of banks in Indonesia. Institutional ownership affects the performance of the NIM but had no effect on ROA and ROE. Government ownership of ROA and ROE proven influence, but does not affect the NIM. Keywords: Ownership Structure, Corporate Governance, Performance, Agency Conflict.

Kata Kunci : Struktur Kepemilikan, Tata Kelola Perusahaan, Kinerja, Konflik Keagenan,