ESTIMASI TINGKAT SUKU BUNGA MENGGUNAKAN METODE NONPARAMETRIK KERNEL; ESTIMATION OF INTEREST RATES USING NONPARAMETRIC KERNEL METHOD

Tri Setianta, Gunardi

2015 | Skripsi | PROGRAM STUDI STATISTIKA

Tingkat suku bunga merupakan salah satu faktor yang sangat berpengaruh dalam sebuah investasi atau dalam bidang perekonomian. Setiap periode tertentu, tingkat suku bunga disetiap negara fluktuatif. Oleh sebab itu, pengestimasian tingkat suku bunga untuk periode selanjutnya sangatlah penting untuk menentukan perlakuan dari sebuah investasi. Terdapat cukup banyak metode untuk menentukan tingkat suku bunga, diantaranya model suku bunga CIR yang telah banyak digunakan dikarenakan menghasilkan tingkat suku bunga yang positif. Selain itu terdapat metode lain yang baru-baru ini dibahas oleh beberapa peneliti, yaitu metode Nonparametrik Kernel. Dalam skripsi ini, dibahas dua metode nonparametrik kernel yaitu Gaussian Kernel dan Gamma Kernel. Sebelum melakukan estimasi tingkat suku bunga, dilakukan terlebih dahulu estimasi fungsi drift dan fungsi difusi untuk model persamaan diferensial stokastik untuk metode ini. Penurunan estimasi fungsi tersebut menggunakan metode infinitesimal generator untuk order pertama. Dan setelah dilakukan estimasi, dihasilkan bahwa metode Gaussian menghasil hasil estimasi yang lebih dekat dibandingkan dengan hasil estimasi dengan metode Gamma Kernel. Hal ini dilihat dari besar Mean Squarred Error masingmasing.

Kata Kunci : tingkat suku bunga, Nonparametrik Kernel, Gaussian Kernel, Gamma Kernel, Infinitesimal generator, fungsi drift, fungsi difusi