Prediksi kegagalan pada lembaga perbankan perioda 2001-2003 dengan analisis Camel dan Altman Z-score
HANIEF, RIEFQI, Zuni Barokah, SE, M.Com,Ak
Bank sebagai lembaga keuangan yang dipercaya oleh masyarakat untuk menyimpan dananya secara aman dan terjamin akan kerahasiaannya apabila mengalami kegagalan akan berdampak pada suatu gejolak masyarakat. Oleh karena itu terjadinya kegagalan bank harus dicegah secara dini, untuk mencegahnya diperlukan suatu indikator atau sinyal-sinyal yang dapat memprediksi dan mengidentifikasi terjadinya kegagalan bank
Penelitian ini bertujuan untuk memberikan bukti empiris tentang faktor-faktor yang mempengaruhi kondisi kegagalan dan kesulitan keuangan bank. Faktor-faktor yang diuji dalam penentuan kondisi kegagalan dan kesulitan keuangan perusahaan adalah rasio CAMEL sesuai dengan ketentuan Bank Indonesia dan rasio Altman Z-Score. Sampel penelitian terdiri dari dari 17 bank sehat, 3 bank yang mengalami kebangkrutan dan 6 bank yang mengalami kondisi kesulitan keuangan. Metoda statistik yang digunakan untuk menguji hipotesis penelitian adalah regresi logistik. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa rasio keuangan CAMEL memiliki daya klasifikasi atau daya prediksi untuk kondisi bank yang mengalami kesulitan keuangan dan bank yang mengalami kegagalan sedangkan rasio Altman Z-Score tidak dapat digunakan sebagai prediksi kegagalan bank.
As a financial institution which is trusted by society to deposit their fund in a secure and secret way, banking failure will affect the society's stability. Therefore, the banking failure should be avoided in early time. It needs some indicators or signals which are able to predict and identify a banking failure.
This research aims to provide empirical evidences of some factors that influence banks' failure and financial difficulties. The factors tested in determining the banks' failure and financial difficulties are CAMEL ratio, as established by Indonesian Bank, and Altman Z-Score ratio. The samples are 17 healthy banks, 3 banks went bankrupt, and 6 banks with financial difficulties. Statistical method used in analyzing the research hypotheses is logistic regression. The results show that CAMEL ratio has a capacity to classify or to predict banks with financial difficulties and those in failure condition. Otherwise, the Altman Z-Score cannot be used to predict a banking failure.
Kata Kunci : Kesulitan keuangan, Kegagalan, Rasio Keuangan CAMEL, Rasio Keuangan Altman Z-Score.
